Банк России выпустил обзор ключевых показателей профессиональных участников рынка ценных бумаг

Банк России выпустил ОБЗОР ключевых показателей профессиональных участников рынка ценных бумаг за 3 квартал 2018 года.

В III квартале 2018 г. количество клиентов и портфелей под управлением профессиональных участников рынка ценных бумаг продолжило расти, несмотря на снижение количества компаний. Основной прирост пришелся на массовый розничный сегмент клиентов, в рамках которого счета открывались преимущественно удаленно посредством онлайн-сервисов и мобильных приложений профессиональных участников. Привлечение новых клиентов способствовало увеличению показателей активности в брокерском и депозитарном обслуживании. Вместе с тем темп роста клиентов в доверительном управлении опережал темп роста размера клиентских активов, что нашло отражение в снижении среднего размера портфеля по отрасли. Рост ставок по банковским депозитам и негативная динамика цен по существующим вложениям могут оказать сдерживающее влияние на дальнейший рост активов клиентов в отрасли. В то же время количественные показатели привлечения новых клиентов останутся высокими благодаря обширной клиентской базе крупнейших профучастников – кредитных организаций, которые привлекают существующих клиентов, находящихся на банковском обслуживании, на доверительное управление и брокерское обслуживание.

За III квартал 2018 г. количество профучастников снизилось с 583 до 568 компаний. При этом количество клиентов выросло по всем направлениям деятельности: в брокерском обслуживании – до 1,85 млн лиц (+11% за квартал), в депозитарном обслуживании – до 2,31 млн лиц (+11% за квартал), в доверительном управлении – до 132 тыс. лиц (+14% за квартал). Совокупная стоимость инвестиционных портфелей в доверительном управлении выросла до 934 млрд руб. (+5% за квартал). Средний размер портфеля в рамках стандартных стратегий управления оставался на уровне 1,5 млн руб., а в целом по сегменту снизился с 7,7 до 7,1 млн рублей. Существенная часть клиентов, находящихся на брокерском обслуживании и доверительном управлении, привлекалась на индивидуальные инвестиционные счета (ИИС): их число выросло до 448 тыс. счетов. Объем активов на ИИС увеличился до 81 млрд рублей. Основная часть активов вложена в низкорискованные инструменты с фиксированной доходностью, прежде всего государственные и муниципальные облигации.

Исходя из динамики и структуры оборотов на фондовом рынке, большинство клиентов на брокерском обслуживании предпочитают корпоративные облигации в качестве инструмента долгосрочных инвестиций, а акции – в качестве краткосрочных. y Объем совокупных оборотов в III квартале 2018 г. практически не изменился и составил 412 трлн руб. (-1% за год), в структуре оборотов выросла доля валютных операций на фоне роста курсовых колебаний и снизилась доля операций репо вслед за увеличением структурного профицита ликвидности в банковском секторе. По итогам 9 месяцев 2018 г. показатель ROE по профучастникам (без регистраторов) составил 3%, а по регистраторам – 12,5%.